Что такое процентная ставка: на что она влияет, что влияет на нее, как изменяется и как снизить

От каких факторов зависит размер процентной ставки?

При учете процентной ставки берется такой параметр, как ключевая ставка, по которой банки берут деньги.

Для граждан она не может быть ниже, установленной Центральным Банком России ставки и в среднем по кредиту, предоставляемому заемщику она выше 2-8 пунктов.

Что влияет на размер процентной ставки?

На размер ставки влияют как зависящие от банка или от внешнеэкономической ситуации в стране факторы, так и факторы, зависящие от самого заемщика.

То есть это особый симбиоз, из которого складывается снижение или понижение ставки при выдаче кредитного продукта.

Если говорить о внешнеэкономических причинах, то это учетная базисная ставка рефинансирования, применяемая в процессе кредитования финансовых банковских учреждений от ЦБ России и инфляция в стране.

О ключевой ставке Центрального Банка РФ мы говорили выше в статье.

Также учитываются такие факторы со стороны банков, влияющие на снижение или повышение процентной ставки как затраты финансовой компании на процедуру формирования ссудного капитала.

Чем дороже банку будут стоить привлекаемые инвестиции, тем будет для клиентов выше ставка по предлагаемым кредитным продуктам.

Учитываются ставки банков-конкурентов всегда и с целью привлечения клиентов банки могут по своему усмотрению временно снижать процентные ставки.

Мы коснулись внешнеэкономических и внутрибанковских факторов, влияющих на процентные ставки.

Что влияет на кредитную ставку для заемщика:

• Наличие кредитной истории либо ее отсутствие;
• Возраст гражданина;
• Место трудоустройства и занимаемая должность;
• Образование;
• Имеющийся трудовой стаж (не менее полугода на одном месте работы);
• Наличие открытых кредитов ;
• Наличие иждивенцев (дети, супруги, нетрудоспособные родители) на официальном иждивении;
• Цель получения кредита;
• Наличие движимого или недвижимого имущества, которое может послужить залогом.

Отдельно надо сказать о страховых продуктах. Страховка обязательная для таких продуктов, как ипотека и этот фактор регламентирован законодательными нормами.

В остальных случаях клиент может отказаться от этого продукта, но за ним может последовать увеличение процентной ставки в разы.

От чего зависит переплата по кредиту?

Переплата зависит от двух основных параметров, таких как тип платежа и процентная ставка, о которой было сказано выше. Коснуться нужно типов платежей, так как многие заемщики не понимают, чем они отличаются между собой.

Есть два вида платежей, такие как дифференцированные и аннуитентные. Аннуитентные это те платежи, при которых для клиента заранее рассчитываются проценты, сумма долга и график ее погашения.

В первые месяцы после получения кредита вы платите начисленные проценты, а вот тело кредита погашаете в последние.

Дифференцированные платежи позволяют распределить ваши долговые обязательства в равных долях на весь срок кредитования. При этом процент будет начисляться на невыплаченную сумму.

Виды процентных ставок

Не во всех случаях процентные ставки бывают фиксированными в течение всего срока действия соглашения. Хотя именно этот вид применяется российскими банками на практике.

Виды процентных ставок:

• Фиксированная — постоянная, устанавливается на весь срок договора и не зависит от каких-либо обстоятельств.
• Плавающая — может подлежать периодическому пересмотру по соглашению сторон или без такового.
• Декурсивная — выплата процентов в конце срока действия договора.
• Антисипативная — проценты выплачиваются в момент получения кредита (авансом) и рассчитывается на основании конечной суммы долга.
• Номинальная — без учета инфляции.
• Реальная — с учетом инфляции.

Помимо этого встречаются нулевые и отрицательные процентные ставки. Впервые в Российской Федерации они появились в после экономического кризиса августа 2008 года.

Как работает нулевая процентная ставка

Российские банки не придерживаются подобной практики: кредит под 0% для отечественного потребителя — недоступен.

Подобные условия можно встречаются на межгосударственном уровне, когда одна страна предоставляет беспроцентную ссуду другому государству.

В сегменте микрокредитования бесплатные займы под 0% за последние несколько лет стали особенно распространены.

Крупнейшие МФО, работающие в онлайн-режиме, новым клиентам предлагают подобный продукт — без процентов и переплат по займу.

Смысл данного предложения заключается в том, что компания, таким образом, разворачивает рекламную кампанию по привлечению клиентов.

Оценив качество обслуживания и сервиса, клиент, с большей долей вероятности, обратится в компанию во второй и последующий разы. Именно на это и делается основной упор.

Что такое «отрицательная процентная ставка»

На первый взгляд, отрицательная процентная ставка — термин, противоречащий здравому смыслу.

При этом это достаточно распространенный инструмент, который применяется при наступлении всевозможного рода финансовых катаклизмов.

Его суть заключается в том, что кредитор, предоставляя заемщику средства, должен ему (заемщику) заплатить за оформление кредита.

Мировая практика знает примеры, когда центральные банки государств выдавали местным кредитным организациям кредиты с отрицательной процентной ставкой.

То есть, главный банк страны не только ничего не получает взамен, а еще и должен заплатить за то, чтобы находящиеся под его контролем организации согласились этот кредит принять.

ЦБ максимально возможно снижает процентную ставку, делая банковские кредиты более доступны для физических лиц.

Люди все чаще обращаются в банки за дешевыми кредитами, способствуя восстановлению экономики страны.

Таким образом, ЦБ преследует цель: чтобы банки не выжидали лучших времен, а получали ссуды с отрицательной процентной ставкой и за счет этих денег выдавали кредиты населению.

Подобная мера является временной, но в ряде случаев она помогла целым государствам избежать финансового краха.

Годовая Процентная ставка (APR)

Если вы когда-либо изучали финансовые продукты в зарубежных банк, то, вероятно, слышали термин APR (annual percentage rate). APR это – годовая процентная ставка банка по продукту.

Есть еще одна величина, о которой нужно знать, APY (annual percentage yield). В переводе на русский “годовая процентная доходность”.

Эта цифра показывает какую прибыль в процентах вы получите за год, вложившись в тот или иной финансовый продукт.

Зачем вам знать разницу? Отличать понятия “процентная ставка” и “доходность” важно потому, что они могут не совпадать.

Если у вас возникнут дополнительные расходы при использовании продукта, например, какие-то комиссии, то ваша доходность по продукту будет ниже, чем ставка по нему.

Это важно и в случае с кредитом. Поскольку кредиторы часто взимают различные виды сборов сверх процентов, трудно сравнивать кредиты друг с другом.

Но важно понимать, что APR создает эталон, на который можно ориентироваться, выбирая продукт, но APY (ваша годовая процентная доходность или банковская годовая процентная доходность) может с ним не совпадать.

Этот вопрос стоит задать консультанту в банке или вашему брокеру, особенно, если речь идет о работе с иностранными банками.

Причины высоких и низких процентных ставок

Рынок финансовых продуктов – это конкурентный рынок. Как и на любом рынке, величина процентных ставок растет и падает вслед за спросом и предложением.

Если у кредиторов много наличных денег для кредитования (высокое предложение), процентные ставки падают, поскольку они конкурируют друг с другом.

Если предложение кредитов падает, процентные ставки растут. Аналогичным образом, ставки растут, когда все больше людей хотят брать кредиты (высокий спрос), и падают, когда никто не хочет брать кредиты (низкий спрос).

Инфляция – это способ повышения процентных ставок.

Когда на рынке появляется большой объем денег, они теряют покупательную способность. Это означает, что деньги в вашем кармане прямо сейчас стоят меньше, чем вчера и могут купить все меньше с течением времени.

Кредиторы требуют более высоких процентных ставок, чтобы компенсировать снижение покупательной способности денег.

Представьте логику банка, который дал вам 1000 рублей: завтра вы вернете ему ту же 1000, но в реальности она уже подешевеет до 500 рублей, теперь, чтобы восстановить покупательную способность капитала, нужно повысить ставку в два раза.

Правительство может влиять на процентные ставки с помощью денежно-кредитной политики.

Центральные банки (такие как Федеральная резервная система США, Банк Канады, Банк Англии, Центробанк РФ) предоставляют деньги кредитоспособным клиентам, чаще всего это другие банки.

Это создает волновой эффект в экономике.

Банки-заемщики используют процентную ставку центрального банка чтобы установить процентные ставки по своим продуктам – по кредитным картам, ипотечным кредитам и автокредитам.

Низкие процентные ставки означают, что занимать деньги дешево, поэтому у бизнеса есть стимул инвестировать в экономический рост.

Более высокие процентные ставки ослабляют этот эффект и снижают вероятность того, что предприятия будут брать кредиты.

Не означает ли это, что центральные банки всегда должны поддерживать свои процентные ставки на низком уровне, чтобы экономический рост был постоянным?

Не совсем так. Если процентные ставки останутся низкими, центральные банки не смогут снизить их во время экономического спада, чтобы стимулировать экономику.

Ох да, деньги прямо тают на глазах. Сначала думала придержать активность на бирже, теперь стараюсь задействовать по максимуму и хотя бы небольшую прибыль, но получить.

Вот так «копеечка к копеечке» и сохраняют капиталы в сложные времена умные люди, а я их путем пошла

Изменение процентной ставки Центробанком – это регулирование количества свободных средств на рынке.

А также сохранность средств внутри страны в банках без снятия наличности – это видели все, когда ЦБ ставку поднял, затормозил вывод средств и тем поддержал экономику.

А когда все подуспокоились, то снизил ставку Процентная ставка – это мощный регулятор экономики. Конечно, бизнес хочет минимальный процент для кредитования и развития бизнеса.

Но в условиях острого кризиса не всегда понятно, куда и как развиваться, поэтому ставку поднимают. И банки стараются тогда предложить максимальный процент по займам, чтобы деньги не выводились

Классификация процентных ставок

Все существующие виды процентных ставок можно классифицировать по следующим основным критериям:

1. В зависимости от изменяемости во времени;
2. В зависимости от момента выплаты дивидендов;
3. В зависимости от уровня инфляции.

Фиксированная и плавающая процентные ставки

В зависимости от того меняется процентная ставка со временем или нет, различают следующие два её вида:

1. Фиксированная ставка устанавливается единожды и не подлежит пересмотру в течении всего срока своего действия;
2. Плавающая ставка, как уже понятно из контекста, может изменяться с течением времени. Как правило, её привязывают, к какой либо конкретной величине (например, к темпу роста инфляции или к межбанковской ставке LIBOR**).

Фиксированная ставка хороша своей предсказуемостью и позволяет заранее спланировать свои действия по её обслуживанию.

Например заёмщик решивший взять кредит под фиксированную ставку в процентах годовых, может заранее увидеть полную картину ежемесячных платежей в течение всего срока погашения кредита и оценить, таким образом, свои возможности по его погашению.

Рассмотрим простой пример. Кредит на сумму в 1000000 рублей на один год, под фиксированную ставку в 15% годовых.

В этом случае, при погашении кредита аннуитетными (равными) платежами, сумма каждого из них будет складываться из текущих процентов на остаток долга и части самого долга.

При этом с каждым месяцем, по мере приближения окончания срока кредитования, часть возвращаемого долга будет расти, а сумма выплат процентов на остаток, соответственно, будет снижаться:

В отличии от фиксированной, плавающая процентная ставка может измениться как в благоприятную, так и в неблагоприятную для заёмщика сторону.

Это означает, что с её помощью можно как сэкономить на обслуживании кредита, так и влезть в ещё большую долговую кабалу (особенно это касается долгосрочных ипотечных кредитов).

Выдавая кредиты под плавающий процент и привязав его, например, к ставке рефинансирования, банки практически полностью снимают с себя процентный риск.

Ведь по ставке рефинансирования они могут кредитоваться у ЦБ РФ. Поэтому выдавая своим клиентам кредиты по ставке равной:

Плавающий % по кредиту = Ставка рефинансирования + Фиксированная надбавка

Они закладывают свою гарантированную прибыль в виде фиксированной надбавки, которая обычно составляет величину 2…5%.

Банки всегда учитывают все свои риски и выдавая кредит под фиксированную ставку они изначально делают её несколько завышенной (в отличие от кредитов выдаваемых по плавающей процентной ставке).

Например, в одно и тоже время банк может выдавать кредит по фиксированной ставке в 12% годовых и по плавающей ставке в 10%.

То есть, получается так, что на момент оформления кредита наиболее выгодной является именно плавающая ставка.

Однако, как уже говорилось выше, в процессе погашения займа, значение плавающей ставки вполне может измениться в большую сторону сведя, таким образом, на нет все первоначально полученные выгоды.

Декурсивная и антисипативная процентные ставки

В зависимости от того когда будут выплачены проценты по ставке, различают ещё два её типа:

1. Декурсивная процентная ставка предполагает выплату процентов в конце срока своего действия, вместе с возвратом основной суммы;
2. Антисипативная ставка, напротив, предусматривает выплату процента в самом начале использования заёмных средств.

Например для того же кредита в 1000000 рублей под 15%, сроком на один год, выплата процентов будет осуществляться следующим образом:

• При декурсивной процентной ставке, кредитор передаст заёмщику сумму в 1000000 рублей сразу по факту заключения кредитного договора. А тот, в свою очередь, выплатит кредитору 1150000 рублей ровно через один год;
• При антисипативной ставке кредитор передаст заёмщику сумму уже за вычетом причитающихся по ней процентов. То есть в данном случае её размер будет составлять 850000 рублей (1000000-150000=850000). А в конце срока кредитования (через один год) он получит уже 1000000 рублей.

Таким образом получается, что декурсивная ставка по кредиту больше выгодна заёмщику (он получает больше денег отдавая ту же самую сумму процентов), а антисипативная — кредитору (он получает ту же самую прибыль занимая меньшую сумму денег).

Реальная и номинальная процентные ставки

В зависимости от того учитывается или не учитывается, при расчёте процентной ставки, уровень инфляции, можно выделить ещё два типа:

1. Реальная. При её расчёте учитывается уровень текущей инфляции;
2. Номинальная. Рассчитывается без учёта инфляции.

Реальная и номинальная процентные ставки, а также уровень инфляции связаны между собой определённой зависимостью:

Зависимость эту называют по имени американского экономиста Ирвинга Фишера, и более подробно о ней вы можете прочитать здесь: Эффект Фишера простыми словами.

Простой пример: если с инвестированных денежных средств в размере 1000000 рублей будет получена прибыль в 200000 рублей, то это будет соответствовать номинальной процентной ставке в 20%.

А если инфляция при этом составит 3%, то реальная процентная ставка будет равна 17% (20-3=17).

То есть, если за то же самое время (пока эти деньги вложены), средний уровень инфляции в стране составит 3%, то реальный заработок инвестора будет уже на эти три процента меньше.

На руки он получит, конечно, 200 тысяч, но их покупательная способность к этому времени уже снизится на процент инфляции.

И теперь на полученные 200000 рублей можно будет приобрести столько же товаров и услуг, сколько раньше (до начала периода инвестирования) можно было купить за 170000 рублей.

Пример процентной ставки

Если вы берете в банке ипотеку на сумму 3 000 000 рублей, и в кредитном соглашении указывается, что процентная ставка по ипотеке составляет 8%, это означает, что вам придется выплатить банку первоначальную сумму кредита в размере 3 000 000 рублей + (8% × 3 000 000 рублей) = 3 000 000 рублей + 240 000 рублей = 3 240 000 рублей

Простая процентная ставка

Приведенный выше пример был рассчитан на основе формулы простых годовых процентов, которая выглядит следующим образом:

Простая процентная ставка = основная сумма × процентная ставка × время

Лицо, взявшее ипотеку, должно будет выплатить 240 000 рублей процентов в конце года, при условии, что это было кредитное соглашение только на один год.

Если срок кредита составлял 30 лет, выплата процентов составит:

Простая процентная ставка = 3 000 000 рублей × 8% × 30 = 7 200 000 рублей

Годовая процентная ставка в размере 8% соответствует годовой процентной выплате в размере 240 000 рублей.

Через 30 лет заемщик имел бы 240 000 рублей умноженные на 30 лет = 7 200 000 рублей в виде процентов, что объясняет, как банки зарабатывают деньги на ипотеке.

Сложная процентная ставка

Некоторые кредиторы предпочитают метод сложных процентов, что означает, что заемщик платит еще больше процентов.

Сложные проценты, также называемые процентами, применяются к основной сумме долга, а также к накопленным процентам за предыдущие периоды.

Банк предполагает, что в конце первого года заемщик должен выплатить основную сумму долга плюс проценты за этот год.

Банк также предполагает, что в конце второго года заемщик должен основную сумму долга плюс проценты за первый год плюс проценты по процентам за первый год.

Проценты, причитающиеся при начислении сложных процентов, выше, чем проценты, причитающиеся с использованием метода простых процентов.

Проценты начисляются ежемесячно на основную сумму, включая начисленные проценты за предыдущие месяцы. Для более коротких временных отрезков расчет процентов будет одинаковым для обоих методов.

Однако по мере увеличения сроков кредитования увеличивается расхождение между двумя типами расчета процентов.

Используя приведенный выше пример, по истечении 30 лет общая задолженность по процентам составляет около 27 000 000 рублей по кредиту в размере 3 000 000 рублей с процентной ставкой 8%.

Для расчета сложных процентов можно использовать следующую формулу:

Сложный процент = p × [((1 + процентная ставка)^n) — 1],

где :

• p = основная сумма
• n = количество периодов начисления сложных процентов

Сложные процентные и сберегательные счета

Когда вы откладываете деньги на сберегательном счете, вам выгодны сложные проценты. Проценты, полученные на этих счетах, суммируются и являются компенсацией владельцу счета за разрешение банку использовать депонированные средства.

Если, например, вы кладете 500 000 рублей на высокодоходный сберегательный счет, банк может взять 300 000 рублей из этих средств для использования в качестве ипотечной ссуды.

В качестве компенсации банк ежегодно перечисляет на счет 3% годовых. Таким образом, в то время как банк берет 8% от заемщика, он дает 3% держателю счета, получая при этом 5% процентов.

Фактически, вкладчики дают взайм деньги банку, который, в свою очередь, предоставляет средства заемщикам в обмен на проценты.

Эффект снежного кома от сложных процентных ставок, даже когда ставки очень низки, может помочь вам со временем накопить богатство.